淨資產怎麼算？公式、範例與常見錯誤

淨資產是你所有資產的總價值，扣掉所有負債之後剩下的數字，公式是「淨資產＝總資產－總負債」。它回答的問題是：如果今天把能算的東西都換成現金、把欠的都還清，手上會剩多少。這個數字是某一天的快照，不是收入，也不是存款。

先分清楚兩邊

資產是你擁有、有價值的東西：

• 現金與存款：活存、定存、外幣帳戶
• 投資：股票、ETF、基金、加密貨幣
• 保單的現金價值（不是保額）
• 不動產與車子等實物

負債是你欠別人的錢：

• 房貸、車貸、信貸
• 信用卡已經刷、還沒繳的金額
• 分期付款的剩餘本金
• 欠親友的款項

一個完整的範例

假設某人在某天的狀況如下，全部用台幣、取整數：

淨資產 ＝ 14,600,000 － 8,050,000 ＝ NT$6,550,000。

驗算的方法是看兩邊能不能對起來：總資產 ＝ 總負債 ＋ 淨資產，也就是 14,600,000 ＝ 8,050,000 ＋ 6,550,000。這個等式永遠成立，因為淨資產本來就是「資產比負債多出來的那一塊」。如果你的算法對不起來，通常是有東西漏記或記了兩次。

每一項要用什麼價格

同樣一個項目，選不同的價格，淨資產就會不同。建議每一類先決定規則，之後固定用：

• 存款：帳戶餘額，沒有爭議。外幣存款要換成台幣，用你記帳當天的匯率，並且每次都用同一個來源。
• 股票、基金：用最近一次的收盤價或淨值乘上持有數量，不用買進價。買進價是成本，不是現在值多少。
• 保單：用保單現金價值（解約金），不是保額，也不是繳了多少保費。現金價值通常可以在保單年度報告或保險公司的查詢頁面找到。
• 房子：用你認為現在能賣到的價格，可以參考附近實價登入的成交行情。不要用買進價，也不要用公告現值，兩者都不是現在的市價。
• 車子：會折舊，用二手行情估，不要用新車價格。
• 房貸、車貸：用目前剩餘本金，不是當初貸款的總額，也不是未來要付的本息加總。

最常算錯的地方

1. 房貸記成原本貸款金額。 貸 1,000 萬、已經還了 200 萬本金，現在欠的是 800 萬。每個月繳的錢裡有一部分是利息，利息不會讓負債變少，只有本金會。

2. 把保額當成資產。 保額是出事時保險公司賠的錢，不是你現在擁有的。算進淨資產的只有現金價值，有些純保障型的保單現金價值是零。

3. 只算資產、漏掉信用卡。 刷了還沒繳的錢也是負債。如果每個月都全額繳清，數字不大，但算的那天剛好是帳單日前，差額就會出現。

4. 股票用買進價算。 買進價 100 萬的股票，現在市值 150 萬，就該寫 150 萬。這樣算出來的淨資產才是「今天的」，而不是「當初投入的」。

5. 把還沒領到的錢算進去。 預計的年終、尚未入帳的退稅、預期的股利，都不是現在擁有的。已經宣告但還沒入帳的，可以另外備註，但不要混進主要的數字。

6. 每次算法不一樣。 這次房子用 1,200 萬、下次用 1,100 萬，淨資產的變化就分不清是房價動了，還是你換了算法。規則寫下來，固定用。

要不要把自住房子算進去

這是最常見的分歧。算進去，淨資產反映你擁有的全貌；不算進去，數字反映的是「不動到房子也能運用的部分」。

以上面的範例來看，不含房子與房貸，資產是 2,600,000，負債是 50,000，淨資產是 NT$2,550,000，和含房子的 NT$6,550,000 差距很大。兩個數字都是真的，只是回答不同的問題。建議把兩個都記下來並標清楚，之後比較時才不會搞混。

用 Accounted 算的話

如果你不想自己維護試算表，Accounted 是把這個算法做成 iPhone App：你輸入每個帳戶的餘額，它把資產和負債畫成左右兩欄，淨資產補在較矮的那一欄，所以兩邊永遠一樣高，也就是上面那條驗算的等式直接看得到。台股、基金、美股、海外股票、加密貨幣和黃金可以連結標的自動更新價格（每小時更新，台灣基金用最新公布的淨值），房貸和其他帳戶一樣填入餘額、有變動再更新；某個帳戶不想算進去，也可以單獨關掉，用來做上面「不含自住房」的對照。

要先講清楚的是：Accounted 只能一個人在自己的 iPhone 上使用。不介意的話，可以看 運作方式，或看 台股與基金 怎麼處理。

想先把整個架構搞懂，再讀 個人資產負債表怎麼做；想比較各種記錄工具，看 存股、股票記帳 App 怎麼選。如果現在用的是試算表，也可以看 和試算表比較。

一般資訊，不構成財務建議。